日本產經省(鏈得得拍攝)

2月20日株式會社瑞穗金融集團旗下，株式會社瑞穗銀行發布「關于即將上線的手機二維碼支付服務“J-Coin Pay”」上線預告，由近60所金融機構共同組成的“銀行系統數字貨幣平臺”，將于2019年3月開始提供名為“J-Coin Pay”的手機二維碼支付服務。

據公告顯示，“J-Coin Pay”除可以完成“轉賬”、“請求轉賬”、“支付”等操作外，還提供相關金融機構的帳戶存取款服務。用戶只需使用app，即可隨時隨地免費享受上述服務。

“J-Coin Pay”的目標是瑞穗銀行積極響應日本“去現金化”國策，實現“隨時隨地”——均勻覆蓋大都市與周邊地區、大型連鎖店與中小店鋪，保證“人人可用”——只要擁有金融機構賬戶即可利用、外國游客亦可通過賬戶聯動使用，做到“處處可用”——同時支持對店支付和對人轉賬、支持不同金融機構間的轉賬。

應用3月1日起同時在ios與安卓平臺上線。瑞穗銀行賬戶的注冊服務也將同時開始。其他金融機構的注冊服務將于3月25日開始陸續開放。日本國內媒體也如打了雞血一樣，不斷實時播報參與項目新的金融機構動態。據日本經濟新聞網最新消息，目前已有近60所已確定機構與更多加商談中的機構。

支付寶借區塊鏈在日本騰空而起，成瑞穗合作伙伴

在公告中，最讓人震驚的是，瑞穗作為日本金融機構，第一次在公告中宣布與支付寶合作，同時，預計將在未來針對如下幾點進行業務拓展：

1.與銀聯、支付寶等合作，以亞洲地區為中心擴展國際業務。

2.向“企業-個人”這一領域擴展業務，以成為銀行系統的通用數字貨幣為目標。

鏈得得在之前的文章中早就提到過，

支付寶或許真的能成為此次區塊鏈大潮中收獲最大的中國企業之一

。日本金融體系中這種“一對一”的獨占性，把包括Apple Pay、PayPal等國際性金融支付平臺全都排除在外。

不過，鏈得得駐日研究員認為，此次讓人振奮合作中，支付寶可能只是瑞穗的小妾，并非聯姻正室。

千呼萬喚的J-Coin究竟是什么?

對于備受爭議的J-Coin，各大媒體多有誤解。鏈得得曾在之前的報道中多次提到，J-Coin很容易被國內幣圈誤解為穩定幣的屬性。那么，這個開發了近3年卻毫無進展的J-Coin到底是什么?

2016年12月，瑞惠與軟銀共同出資成立了J.Score，主要使用AI和大數據，開拓新市場和用戶。半年后，2017年7月10日，瑞穗發布公告稱，WiL LLC.集團出資建立的「Blue　Lab」開始大力挺進數字貨幣行業，當年該團隊只有20人，主要是圍繞海外蓬勃發展的決算系統構建、人工智能、大數據等新金融科技為主的實用研究。該項目的參照物是瑞士銀行巨頭SEB銀行主導的，以智能手機結算為目標的「SWISH」項目。

隨后「Blue　Lab」投資方中，瑞穗銀行，伊藤忠商事株式會社、日本損害保険日本興亞株式會社、第一生命保險株式會社、農林中央金庫、丸紅株式會社、三井住友信托銀行株式會社等相繼入資。

其主要項目就是這個「J-Coin構想」，2018年5月就開始預備發行所謂的“穩定幣”J-Coin，1Coin=1日元。而發行主體，就是日本的金融3巨頭：瑞穗銀行(簡稱MHBK)、三井住友銀行(簡稱SMBC)和三菱UFG銀行(簡稱MUFG )，該項目受到日本政府大力支持并著手干預推廣。

得得科普：日本金融體系中，比較有實力的金融巨頭在90年代的經濟泡沫后，原有在戰后形成的“都銀13行”(13家都市銀行)與“大手20行”(20家大型銀行)為了改善體質、削減成本及增加競爭力，開始不斷合并重組，在2006年逐漸形成了2大主要金融集團，一是4大銀行：三菱東京UFJ銀行、みずほ銀行、三井住友銀行、りそな銀行);第二就是日本3大金融集團：三菱東京UFJ銀行、みずほ銀行、三井住友銀行，均為都市銀行。

而無現金化的第一步，并不是區塊鏈技術下的比特幣等虛擬貨幣，而是打通全國統一的二維碼支付。SBI集團數據顯示，目前日本國內各自為政的地方性電子幣就有200多種，為了打通這些各自為政的電子貨幣系統，統一規范是必不可少的一步。鏈得得在之前的文章中也指出，支付功能是日本數字貨幣的源動力。

現在日本智能手機支付市場，除了這個新開發的J-Coin Pay，還有社交切入的LINE Pay，電商切入的樂天Pay，雅虎和軟銀共同開發的Pay Pay等。

技術上走出第一步的就是日本3大金融集團，規范掃碼支付后，這個項目的參與方卻是貌合神離，各懷心思。

貌合神離的3大金融集團

其中，J-Coin主參與方三菱UFG銀行算是較早在區塊鏈布局的大公司，2015年三菱UFJ使用區塊鏈(分布式臺賬)技術，發布了“MUFG Coin”的虛擬貨幣，但是MUFG Coin與瑞穗規劃的電子貨幣并不一樣，將在下文介紹。三菱UFG也積極參加日本金融廳的區塊鏈各項試驗。

而三井住友金融集團切入點也完全不一樣，雖然也參與上文的二維碼支付技術開發，卻背地里直接與GMO Pay合作，打通線下門店以及電子貨幣結算業務系統。眾所周知，GMO有自己的虛擬貨幣交易所，作為日本虛擬貨幣持牌交易所，GMO與金融銀行巨頭的三井住友聯合，也是不可小覷。

數字化后還有一個魅力就是，消費者個人消費行為的可視化。這對于小商品企業來說，簡直是業務開展的神來之筆。所以未來，銀行和企業以何種形態合作，也會各有千秋。不過，其中消費者隱私也是日本市場最擔憂的問題。

果不其然，1月底，3大金融集團宣布手機號碼轉賬實驗中止，三家銀行均表示，目前主要著重在本公司自己開發的服務上，沒有必要三家聯合開發。“合資企業是它們各自努力的復制品，因此沒有必要繼續下去。”

當時的技術開發全部由富士通接洽，富士通還在開發用于點對點匯款的智能手機應用程序，但是一直以來進展不大。所以，瑞穗需要外援，它第一個找的是日韓最大的社交媒體LINE。

瑞穗聯姻對象開始是LINE

瑞穗金融集團(FG)在去年12月底宣布，將會在3月發布J-Coin，而且，公司在11月與目前日韓最大的社交媒體LINE合作，共同出資建立一個新的銀行「LINE銀行」，用以實現這種新的數字貨幣的存儲、支付等。具體可參看【鏈得得獨家】瑞穗聯合60家日本銀行推出J幣，欲干掉支付寶與微信。

該計劃被稱為「J-Coin構想」，當時的預測是地方銀行至少有60家以上參與該項目落地。但是，在1月8日，瑞穗FG社長坂井辰史在接受日本經濟新聞網采訪時，表達了瑞穗的布局野心。他表示，目前與LINE的合作并沒有中止，LINE主要是有目前虛擬世界中最大的受眾，也是數字金融主要消費群體——年輕人。所以劍指2020年的合作項目中，瑞穗主要是助手。他表示并不擔心LINE手握數據，占領主導權。

數字商務BtoC模式中，收益源泉大頭在于B端，而B端是瑞穗的強項，我們建立的是ONE-ONE(一對一)關系。

而且他表示，在「J-Coin構想」項目以后，并不看好與三井住友銀行和三菱UFJ銀行的ATM機打通。

但是，一個統一共識是，加盟店的迅速落地是數字貨幣普及的關鍵，目前J-Coin公布的保有用戶至少是5600萬個銀行賬戶，這也是瑞惠現在的銀行賬戶數。如果拉進來LINE的7900萬人的用戶和130萬的加盟店，市場占有率可以直接成為日本第一。瑞穗的目標是近幾年至少發展30萬個門店，650萬名新用戶。

而支付寶，在日本的實體店布局并不亞于LINE支付，無論是個人消費者還是商戶布局，支付寶在數量上絕對不比日韓最大的社交媒體LINE遜色。因此，瑞穗需要支付寶。

支付寶可能只是瑞穗的過墻梯

中國作為新興經濟體，2016年以來的支付寶和微信支付，讓日本市場大為震驚，日本銀行協會紛紛組織人員學習，對支付寶、微信進行調研。然而支付寶終究是最先登陸日本的第三方支付工具。日本三大便利店 7-11、羅森和全家都已全面接入支付寶;日本肯德基等國際性門店也都加入，接入支付寶的日本機場已達到 22 家。截止2017年底，支付寶在日本簽約的店家已達4.5萬家。

支付寶在日本成效初起。可是，支付寶并不是瑞穗的主要合作伙伴，只是開拓市場的一枚棋子。真正涉及到區塊鏈技術方面的東西，如日本金融廳已經在主導的區塊鏈技術活用實證實驗，在技術上就不會依賴其他企業，尤其是外企和初創公司的解決方案。

據日本全國銀行協會在第6次「決算高度化官民推進會議」中提出的數據顯示，2017年10月日本全國銀行協會設立的「區塊鏈合作平臺」項目中，日本銀行網絡理事中的9大銀行，目前初步實現了協會自己發布的數字貨幣交易轉賬和及時支付功能。

根據同上資料顯示，2018年7月到11月，日本的貿易信息方面的區塊鏈技術落地，也是在新加坡和泰國實驗完成。

在技術路徑和解決方案上，瑞穗并對支付寶存在依賴和期待，現有用戶存量和使用場景的立即對接，才是瑞穗在過渡時期利益最大化的合作需求。

關鍵詞：